根據基富通最新統計，國人退休理財，僅三成民眾在進行中，仍有高達七成民眾紙上談談。隨著國內年金改革，國內投信從下半年起，新基金轉聚焦退休概念，其中，有別於普通股，具債券化股票特性的特別股，在市場預期降息氣氛濃厚下，大幅受惠寬鬆環境，自年初以來上漲逾11%，再迎資金動能。新光全球特別股收益基金經理人陳晞倫表示，美國降息預期升溫，公債殖利率探低，全球低利率環境，改變投資人對股票的偏好，尤其在未來利率走跌的環境下，「股票債券化」，成為低利時代下的新現象。
最明顯的就是「特別股」興起，以投資特性來看，陳晞倫認為，特別股雖是股票，但實際上，卻具有接近高收益債的殖利率水準，以及相近於投資等級債的波動度。
從投資效益來說，特別股的風險報酬值較佳，加上擁有預先決定配息時點與息率的特性，對機構法人來說，相當具有投資吸引力。
以主要特別股指數來看，目前價格水準仍在合理範圍，年化配息率約5~6%，全球特別股市場約七成集中在金融業、其次為房地產、公用事業、通訊等多屬內需導向，這類型的產業與地緣政治或貿易風險相關程度低。
柏瑞特別股息收益基金經理人馬治雲也指出，特別股評價面逐漸回到合理區間，加上美國聯準會暗示降息，短期天期美國公債殖利率開始出現下降走勢，預期殖利率曲線將出現陡升走勢，流動性增加將有利於後續的特別股價格。
由於特別股發行主要金融產業財務健全及高股息特質，可望提供較好價格支撐及保護。
陳晞倫則進一步分析，隨著全球主要央行貨幣政策偏向寬鬆，有利於特別股表現，投資人在退休金的配置上，可優先納入特別股，因為其發行年期較長，通常特別股的配息率，相較同等級信評的債券高。
另外，特別股的配息時程及息率固定，亦有助於退休後收入不中斷。
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